制冷剂市场价格走低 环保替代大幕拉开

对于空调整机企业来说，过去的一年，制冷剂的采购为他们省下了不少成本。R22、R410A等制冷剂的价格自2011年下半年开始下行以来，就再没“抬起头”，整个2012年更是“凄凄惨惨戚戚”。制冷剂主流企业哀鸿遍野，一片自救之声。

在市场需求持续低迷的情况下，以R22淘汰为核心的环保制冷剂替代大幕，自2013年正式拉开。随着环保制冷剂替代进程的深入，制冷剂市场新一轮的产业升级即将呈现在眼前。

整体市场低迷，价格持续走低

2013年1月16日，制冷剂行业巨头巨化股份发布的2012年度业绩预减公告显示，经财务部门初步测算，预计2012年度实现归属上市公司股东的净利润将同比减少60%到70%。公告解释称，行业产能扩张，国内外经济放缓、需求减弱，导致公司主要产品供大于求，价格出现较大幅度的回落，是巨化股份2012年度净利润大幅度下滑的主要原因。

事实上，目前制冷剂行业的国内主流企业巨化股份、东岳、梅兰、中化太仓、中化蓝天、粤安、中炜等，几乎均在2011年选择了扩产，只是项目有所不同。一时间，R410A、R32、R134a等制冷剂产能迅速扩大，市场需求却如中国制冷整机市场一样，2011年下半年陷入下滑境地，2012年进入谷底。

巨化股份有关负责人表示，虽然2011年年底，业内人士已经预判2012年将是行情较差的年头，但制冷剂企业利润的大幅压缩还是让人措手不及。该人士分析认为，制冷剂市场低迷有几方面原因，一是全球经济增长乏力，中国整体经济增速放缓，消费水平下降，总体市场需求不足;二是与制冷剂关系极为密切的家用空调、中央空调产业，陷入长时间低迷的境地;三是制冷剂企业扎堆扩产，整体市场严重供过于求。

根据统计，2012年中国累计销售家用空调10487.97万台，同比减少3.89%。虽然家用空调产销量自2012年第四季度开始有所好转，但最终没有扭转2012年全年产销量下滑的境遇。与此同时，中央空调市场增速也明显下滑，最新发布的报告显示，2012年上半年，经济增速继续回落，国内市场受到欧债危机和招工难、成本高、资金紧张等多方面因素影响，全国中央空调市场出现一定程度的下滑;进入下半年后，行业困境得到缓解，大批项目开始招投标，且国家和地方各级政府对基础设施的投入继续加大，市场容量得到增长。2012年全年市场容量同比增长近10%，但增速回落明显。

制冷领域的市场低迷态势严重影响了制冷剂的采购需求，美的空调某采购负责人对《电器》记者表示，2012冷年和2013冷年，美的制冷剂采购量回调明显，即便如此，制冷剂企业的竞价仍然十分激烈。长虹[微博]空调某采购负责人也称，2012冷年的制冷剂采购对节约企业成本起到了关键作用，2013冷年制冷剂的采购预算比上一年度还要低。

即便如此，多数制冷剂企业人士在2012年2月仍对笔者表示，制冷剂价格将趋稳，但事实比预期要糟糕得多。带着极为低迷的市场态势，制冷剂产业来到了正式冻结R22使用量的2013年，R22的淘汰进程将诱发制冷剂行业的一系列变革，新形势下的市场竞争即将展开。

R22：正式进入冻结期

R22作为家用空调及中央空调中应用最广泛的制冷剂，多年来凭借优异的制冷制热性能，早已成为制冷剂行业的支柱，也因为其高ODP值和高GWP值而被全球环保机构视为必须淘汰的HCFC制冷剂。

自2011年下半年R22的价格开始进入下滑通道以来，2012年R22的价格几乎以跳水的形式贯穿始终。多地散水价格表明，R22制冷剂在2012年年初尚能有14900元/吨的水平，2012年年末却跌至9000多元/吨，2012年全年价格跌幅近40%。这一最新价格水平与2011年35000元/吨的最高价格相比，跌幅甚至超过70%。

业界人士在分析R22价格跳水的原因时总结有三点：一是2012年全年R22制冷剂的上游原料氢氟酸行情大幅下跌，跌幅近20%，同期另一原料三氯甲烷行情也大幅下跌，跌幅超过45%，R22成本大幅下降;二是下游家用空调行业需求低迷，空调行业开工率也不高，对制冷剂的需求量不大，制冷剂采购行情大幅下滑;三是制冷剂经销商拿货积极性不高，厂家库存居高不下。此外，由于国家对萤石矿的开采实行管制，并将萤石矿视为重要资源实行管理，萤石的价格长期看涨。萤石是氢氟酸的重要原料，萤石价格的高企，影响了氢氟酸的价格，间接压缩了R22的生产成本空间。

业界人士称，下游市场需求低迷，定价权偏向买方以及上游萤石价格上涨压缩利润空间，是巨化股份、东岳等R22大规模供货商2012年利润受到很大影响的直接原因。

需要特别注意的是，2007年9月，《蒙特利尔议定书》第十九次缔约方大会通过HCFC淘汰加速调整案，中国承诺从2013年开始，将传统制冷剂R22的使用总量冻结在2009～2010年的平均水平，在此基础上，2015年削减10%，2020年削减35%，2025年削减67.5%，2030年削减100%。

事实上，早在2012年，中国就已经开始试行HCFCs生产配额许可证、原料用途生产许可证、使用配额许可证及销售备案管理。此外，工业和信息化部公布的2012年第14号公告目录第9条，要求淘汰以氯氟烃为制冷剂的制冷产品。

根据R22的淘汰计划，家用空调行业要在2013年实现将R22的使用量冻结在基线水平74700吨，2015年实现在基线水平上削减10%，第一阶段共淘汰10670吨。而工商制冷行业则要在2015年实现淘汰约9500吨R22。也就是说，根据中国政府的承诺，R22从现在开始正式进入使用总量冻结时期。未来两年时间内，仅家用空调和工商制冷领域就将淘汰超过2万吨R22。

梅兰有关负责人对笔者表示：“可以肯定的是，R22将从现在开始逐渐减少市场供应量。由于规定R22可以作为R32等环保制冷剂的原料保持生产线，现在有实力的主流企业均在部署R22的生产转型，由成品提供商变为原料供应商。”

业界普遍预测，尽管海外市场20余万吨的R22产能正在快速关停，国内也不再新批R22生产线，但2013年R22的总量仍呈供大于求的状态，价格难有大的起色。受访企业均表示，2013年R22的价格水平应略高于2012年。

目前R22的主要供应企业仍然是东岳(产能20万吨)、巨化股份(产能15万吨)、梅兰(产能10万吨)等大型国内企业。

R410A：供应放量

作为取代R22的环保制冷剂，R410A早在几年前就被众多家用空调企业所采用，甚至一度当作卖点来宣传。